Все больше и больше людей получают информацию о финансовых рынках и рынках капитала через социальные сети и всевозможные сообщества трейдеров. Безусловно, каждый сталкивался с сомнительной информацией в них.
Фальшивые новости стали неотъемлемой частью рыночной реальности, они приводят к большому количеству манипуляций – особенно на криптовалютном рынке, и часто могут привести к огромным потерям на торговом счете.
С какой ложной информацией чаще всего приходится сталкиваться, и к каким фальшивым новостям она приводит? Как защититься от ложной информации при торговле на финансовых рынках и рынках капитала? Об этом вы узнаете в статье. Начнем с объяснения концепции фальшивых новостей.
Фальшивые новости – что это такое?
Фальшивые новости – это ложные новости, часто сенсационного характера, публикуемые в СМИ с намерением ввести зрителя в заблуждение ради финансовой, политической или престижной выгоды. Она распространяется через печатные и вещательные новостные СМИ, электронные СМИ или социальные сети. В случае с фальшивыми новостями часто используются броские заголовки, чтобы привлечь как можно больше внимания.
Термин «фальшивые новости» – это неологизм. Речь идет о лжи, опубликованной в новостях или социальных сетях. Здесь важную роль играет намерение отправителя: иногда предполагаемая фальшивая новость может быть на самом деле не более чем сатирой, использующей преувеличенные и нереалистичные мотивы, призванной скорее развлечь, чем ввести в заблуждение. В некоторых случаях фальшивые новости являются инструментом пропаганды, а в контексте торговли – манипулирования рынком.
Хотя фальшивые новости существуют с древних времен, они стали более распространенными с развитием средств массовой коммуникации, а в 21 веке влияние фальшивых новостей стало повсеместным, как и использование этого термина.
Фальшивые новости и Pump and Dump
В современном мире манипулирование рынком, известное как Pump and Dump, очень часто провоцируется распространением фальшивых новостей, то есть заговором, в ходе которого группа людей публикует ложную информацию с целью искусственного завышения стоимости того или иного инвестиционного инструмента.
Акции с относительно низкой ликвидностью или нишевые криптовалюты с небольшой рыночной капитализацией, как правило, становятся жертвами этого процесса, но бывают и исключения.
Пример с криптовалютного рынка
В случае с криптовалютами крупнейшая в истории рынка Pump and Dump произошла 13 сентября 2021 года. Это было сделано на одной из самых важных криптовалют на рынке – Litecoin. В тот день цена LTC выросла с $175 до $230 всего за 45 минут, а затем стремительно упала ниже $180. Это было связано с фальшивой новостью о том, что Walmart – крупнейшая сеть супермаркетов в США – с 1 октября введет платежи с использованием этой криптовалюты.
Рост более чем на 32% увеличил капитализацию Litecoin почти на 4 миллиарда долларов. Более того, это сопровождалось огромным объемом оборота – более 9 миллиардов долларов. Более высокий уровень в тот день наблюдался только у Bitcoin и Ethereum. В то же время это был самый высокий дневной объем торгов с момента достижения пика торговли LTC в начале мая этого года. Это означает, что он, безусловно, заставил многих спекулянтов приобрести криптовалюту на максимумах, а затем понести серьезные потери.
Как же тогда фальшивые новости завоевали такое доверие, что даже крупные порталы и новостные издания – включая даже Reuters и CNBC – начали воспроизводить их практически сразу?
Ход манипуляции
Все началось с короткого пресс-релиза, опубликованного на GlobeNewswire, который является одним из крупнейших в мире порталов, используемых различными компаниями для публикации пресс-релизов. Предполагается, что достоверность размещаемого там контента обеспечивается тем, что компании рассылают релизы агентств через официальные аккаунты, управляемые их PR-отделами.
По этой причине новостные порталы и отраслевые сайты рассматривают содержание, размещенное на GlobeNewswire, как достоверное, быстро создают на его основе пресс-релизы, которые тиражируются другими новостными изданиями и переводятся на различные языки. В погоне за охватом и количеством кликов важно, кто первый, поэтому нет времени на подтверждение информации у источника перед публикацией.
Примечательно, что заметка о сотрудничестве Walmart с Litecoin Foundation включала заявление самого генерального директора компании Дуга Макмиллона, в котором он не скрывал своего удовлетворения планами по внедрению LTC в качестве платежного метода.
Создатели фальшивых новостей также выбрали правильную компанию для выдачи себя за другую. Walmart в августе опубликовала объявления о вакансиях для экспертов, которые могли бы разработать стратегию использования виртуальных валют в сети, в то время как логистические центры американского гиганта уже несколько лет используют технологию блокчейн для обработки заказов и доставки. Поэтому вхождение Walmart в сферу LTC-платежей не вызвало слишком больших подозрений.
Как только обменный курс успел взлететь вверх, сайт GlobeNewswire, с которого все началось, удалил пресс-релиз, якобы отправленный собственным PR-отделом Walmart. В опубликованном позже заявлении сайт признал, что информация была отправлена с поддельного аккаунта, выдававшего себя за сотрудников Walmart.
Кто виноват?
Затем началась распродажа, и реализовался сценарий Pump and Dump. Интересно, что до сих пор неясно, кто стоял за пародированием Walmart и эксплуатацией слабого места в современных СМИ, а также остается загадкой, сколько денег этот человек или группа людей заработали на этой процедуре.
Пример с фондового рынка
Одним из самых громких случаев Pump and Dump на фондовом рынке стали фальшивые новости, опубликованные на популярном американском портале Seeking Alpha в период с августа 2013 года по февраль 2014 года в отношении Galena Biopharma и ряда других биотехнологических компаний. Это были аналитические статьи, за написание которых было заплачено, но которые не были раскрыты – что, конечно же, незаконно в США – и содержали ложную информацию о рассматриваемой компании, в целом представляя ее в очень благоприятном свете.
Например, в одной из таких статей сообщалось, что компания Galena Biopharma разработала новый способ доставки лекарств и будет зарабатывать деньги на продаже уже имеющихся лекарств, доставляемых в организм в более эффективной формуле. На самом деле, автор и заказчик статьи знали, что исследования этой технологии были приостановлены и не увенчались успехом.
Более того, фальшивые новости были частью более масштабных рекламных кампаний этих биотехнологических компаний, включавших в себя объявления компаний, пресс-релизы, интервью с «инсайдерами» и целый ряд корпоративных и рыночных мероприятий, направленных на проведение манипуляций с помощью Pump and Dump.
Кроме того, в ходе последующего исследования ученые выявили 171 фальшивую новость, опубликованную в рамках статей на сайте Seeking Alpha, написанную 20 различными авторами о 47 различных компаниях, зарегистрированных на бирже.
Стоит также привести пример громкой фейковой новости, направленной на проведение манипуляций на рынке акций компании, котирующейся на Варшавской фондовой бирже. Речь идет о компании Bumech, которая в марте 2017 года сообщила, что китайский угольный гигант China Coal Energy увеличил свою долю в компании почти до 10%.
Такая информация вызвала ажиотаж среди инвесторов, и цена акций компании мгновенно выросла почти на 50%. В результате Варшавская фондовая биржа была вынуждена приостановить торги.
Однако у Управления финансового надзора возникли большие сомнения по поводу этого заявления, поскольку оно не получало от китайской компании уведомления о приобретении акций Bumech. После более тщательного расследования вопроса, в апреле FSC приняла постановление об обнародовании информации о подаче уведомления о подозрении в совершении правонарушения и наличии обстоятельств, указывающих на манипуляции при торговле акциями компании.
Оказалось, что это было намеренное искажение информации о компании с помощью фейковых новостей. Кто-то подделал подпись президента китайского горнодобывающего конгломерата, отправил в компанию письмо под видом юридической фирмы и манипулировал курсом акций компании, расположенной в Катовице.
Как защититься от фальшивых новостей?
В январе 2017 года Международная федерация библиотечных ассоциаций и учреждений (ИФЛА) опубликовала таблицу, которая поможет людям распознать фальшивые новости.
Ее основные принципы:
- Рассмотрите источник (поймите цели и намерения).
- Читайте содержание, а не только заголовок (чтобы понять весь материал).
- Проверьте авторов, чтобы убедиться, что они заслуживают доверия.
- Оцените вспомогательные источники (чтобы убедиться, что они предоставляют ту же информацию).
- Проверьте дату публикации (чтобы убедиться в точности и актуальности информации).
- Убедитесь, что это не шутка, чтобы определить, имеем ли вы дело с сатирой.
- Обдумайте собственные предубеждения (чтобы понять, влияют ли они на суждения).
- Спросите у экспертов (получите подтверждение от независимых людей, обладающих знаниями).
Однако, поскольку даже крупные и надежные редакции мирового значения смогли попасться на фальшивые новости, а российские СМИ сталкиваются с фальшивыми новостями практически каждый день, стоит обратить внимание на дополнительные вопросы.
Вы всегда должны проверять информацию о фондовом рынке непосредственно в компаниях, в отделах по связям с инвесторами.
